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Todo lo que necesitas saber para invertir en proyectos inmobiliarios con Smart Investors.
Temáticas
¿Por qué Smart Investors?
Smart Investors es nuestra propuesta de inversión inmobiliaria, a través de la cual ofrecemos la posibilidad de participar junto a nosotros en operaciones inmobiliarias seleccionadas.
Identificamos activos con potencial de revalorización, estudiamos su viabilidad, estructuramos la operación y nos encargamos de coordinar su ejecución y comercialización.
Nuestro objetivo es que los inversores puedan participar en proyectos inmobiliarios sin tener que buscar personalmente las oportunidades, gestionar reformas o encargarse de la venta de los inmuebles.
Cada proyecto tiene sus propias características, condiciones económicas, riesgos y plazos estimados.
Nuestra misión es facilitar el acceso a oportunidades de inversión inmobiliaria seleccionadas y gestionadas por profesionales con experiencia real en el sector.
Queremos que nuestros inversores puedan participar en operaciones que, de otro modo, exigirían conocimientos especializados, tiempo de dedicación y capacidad de gestión.
Creemos en un modelo basado en la selección rigurosa de oportunidades, la coinversión, la transparencia y la creación de valor inmobiliario.
Nuestra propuesta se basa en cinco pilares.
- Experiencia inmobiliaria real. Formamos parte de un entorno empresarial familiar con trayectoria en el sector inmobiliario desde 1958 y tres generaciones de experiencia.
- Coinversión. Nuestro planteamiento es participar también con capital propio en las operaciones, alineando nuestros intereses con los de nuestros inversores.
- Gestión integral. Nos ocupamos del análisis de la oportunidad, la planificación, la coordinación de la reforma o transformación y la comercialización final.
- Acceso a oportunidades. Nuestro conocimiento del mercado y nuestra actividad inmobiliaria nos permiten estudiar operaciones de distinta naturaleza, incluidas oportunidades que no siempre llegan a los canales comerciales habituales.
- Relación directa. Apostamos por una comunicación cercana y personalizada, en la que el inversor pueda conocer las características y evolución de los proyectos en los que participa.
La coinversión no elimina el riesgo ni garantiza una rentabilidad determinada.
Smart Investors nace de nuestra experiencia en el sector inmobiliario y está vinculado a la trayectoria empresarial de Mónico Real Estate.
Somos una empresa familiar con tres generaciones de experiencia inmobiliaria desde 1958, con actividad en Barcelona y el Maresme.
Nuestra experiencia no se limita a la intermediación: también conocemos el mercado desde la perspectiva de la inversión, la transformación de inmuebles y la comercialización de activos.
Con Smart Investors queremos poner ese conocimiento al servicio de personas interesadas en participar en proyectos inmobiliarios.
La sociedad responsable de cada inversión se identificará en la documentación correspondiente.
Estudiamos diferentes tipologías de operaciones inmobiliarias:
- Compra, reforma y venta de viviendas. Identificamos inmuebles con potencial de mejora, ejecutamos una transformación y buscamos su venta posterior.
- Rehabilitación de edificios. Analizamos oportunidades de adquisición, actualización y comercialización de edificios completos o de sus diferentes unidades.
- Operaciones inmobiliarias singulares. Estudiamos oportunidades relacionadas con herencias, activos que necesitan una actualización integral u otras situaciones que puedan generar valor.
- Proyectos de transformación. Participamos en operaciones en las que una mejora física, funcional o comercial del inmueble puede incrementar su atractivo en el mercado.
No todas estas tipologías tienen que estar disponibles simultáneamente. Cada oportunidad se presentará de manera individual.
Nuestra actividad inmobiliaria está especialmente vinculada a Barcelona y el Maresme, mercados que conocemos por nuestra trayectoria profesional.
También podemos estudiar oportunidades en otras ubicaciones cuando las características de la operación y el conocimiento del mercado lo justifiquen.
La localización exacta de cada proyecto se comunicará antes de formalizar la inversión.
En Smart Investors buscamos operaciones con rentabilidades atractivas y, según la propuesta comercial del proyecto, podemos presentar oportunidades con rentabilidades objetivo de hasta el 15%.
Esta cifra representa un objetivo potencial, no una rentabilidad garantizada ni necesariamente anualizada.
Cada operación tendrá su propia previsión de rentabilidad, plazo estimado, estructura de costes y condiciones de participación.
El resultado real dependerá de la evolución del proyecto, los costes finales, el precio de venta y otros factores de riesgo. Existe la posibilidad de obtener una rentabilidad inferior a la prevista o de perder parte o la totalidad del capital.
Nuestro modelo contempla la coinversión con capital propio en las operaciones en las que participamos.
Esto significa que buscamos alinear nuestros intereses económicos con los de nuestros inversores.
El importe de nuestra aportación y las condiciones concretas se especificarán en la documentación de cada operación.
Invertir conjuntamente no elimina los riesgos propios de la inversión inmobiliaria.
Antes de presentar una operación, analizamos diferentes aspectos:
- Ubicación y demanda inmobiliaria.
- Precio de adquisición.
- Estado actual del inmueble.
- Potencial de transformación.
- Presupuesto estimado de reforma.
- Gastos, impuestos y costes de la operación.
- Precio de venta estimado.
- Plazos previstos.
- Riesgos y posibles desviaciones.
- Rentabilidad potencial.
El objetivo es identificar proyectos cuya relación entre inversión, riesgo y retorno resulte atractiva.
Puedes contactar con nuestro equipo y solicitar información para formar parte de nuestra comunidad de inversores.
Cuando tengamos una oportunidad que pueda encajar con tu perfil, podremos presentarte sus características, documentación y condiciones.
La participación estará sujeta a la disponibilidad de cada operación y a los requisitos de admisión correspondientes.
Puedes contactar con nuestro equipo a través del formulario de la web o de los canales de contacto oficiales.
Estaremos encantados de conocer tus objetivos, resolver tus preguntas y explicarte cómo trabajamos.
Invertir en Smart Investors
Nuestro modelo está dirigido a personas interesadas en participar en proyectos inmobiliarios y que comprendan los riesgos asociados a este tipo de inversiones.
Podemos estudiar la participación tanto de personas físicas mayores de edad como de sociedades, siempre que la estructura jurídica de la operación y la normativa aplicable lo permitan.
Antes de formalizar una inversión, revisaremos los requisitos y la documentación necesarios.
El proceso previsto es sencillo:
- Contactas con Smart Investors y nos explicas tu perfil.
- Nuestro equipo te presenta el funcionamiento de nuestro modelo.
- Te mostramos las oportunidades disponibles que puedan encajar con tus objetivos.
- Revisas la documentación económica, técnica y jurídica.
- Si decides participar y cumples los requisitos, formalizamos la inversión.
- Realizas la aportación de capital conforme a las condiciones acordadas.
- Te informamos de la evolución del proyecto hasta su finalización.
No es imprescindible tener experiencia profesional en el sector para interesarte por nuestras oportunidades.
Sin embargo, es importante comprender el funcionamiento del proyecto, su estructura contractual, sus riesgos y las posibles consecuencias económicas.
Nuestro equipo puede explicarte las características de cada operación, pero cada inversor debe valorar si resulta adecuada para su situación personal.
La participación de inversores residentes en otros países dependerá de la estructura jurídica del proyecto, su residencia fiscal y la normativa aplicable.
Si resides fuera de España, nuestro equipo deberá estudiar tu caso antes de confirmar si puedes participar.
En determinadas operaciones puede ser posible participar mediante una sociedad.
Para ello será necesario revisar la documentación de la empresa, la identidad de sus representantes y titulares reales y las condiciones específicas del proyecto.
En nuestras operaciones de transformación y venta, el valor se genera principalmente mediante la mejora y posterior comercialización del inmueble.
El resultado económico depende de la diferencia entre los ingresos obtenidos y los costes totales de la operación.
La forma en la que el inversor participa en ese resultado dependerá del contrato suscrito.
En algunas estructuras puede existir una remuneración pactada; en otras, una remuneración vinculada al resultado del proyecto.
Dependerá de la operación y del contrato correspondiente.
En los proyectos cuyo retorno esté vinculado a la venta del inmueble, la liquidación normalmente se producirá cuando se complete la operación y se cumplan las condiciones contractuales.
Las fechas previstas son estimaciones y pueden producirse retrasos.
Nuestro objetivo es ofrecer diferentes oportunidades de inversión a medida que estén disponibles.
Un inversor podrá estudiar su participación en más de un proyecto, siempre que cumpla los requisitos de cada operación.
Participar en varios proyectos puede ayudar a distribuir la exposición, aunque no elimina el riesgo de pérdida.
Cuando finalice una operación y se liquide la inversión, podrás estudiar nuevas oportunidades con Smart Investors.
La reinversión no será automática, salvo que exista un acuerdo específico que lo contemple.
Cada nueva inversión requerirá aceptar sus condiciones particulares.
Queremos mantener una relación cercana y transparente con nuestros inversores.
La posibilidad de visitar un inmueble dependerá del estado del proyecto, la disponibilidad y las condiciones de seguridad.
Cuando sea viable, podremos estudiar visitas coordinadas con nuestro equipo.
Nuestro objetivo es informar a los inversores sobre los principales avances de cada operación.
Las comunicaciones podrán incluir actualizaciones de obra, fotografías, hitos relevantes, situación comercial y posibles modificaciones del calendario.
El formato y la periodicidad del seguimiento se concretarán para cada proyecto.
No.
Las inversiones inmobiliarias conllevan riesgos y ninguna estimación de rentabilidad debe interpretarse como una garantía de resultado.
El capital invertido puede verse afectado por sobrecostes, retrasos, cambios de mercado o dificultades de comercialización.
Las garantías, si existen, serán exclusivamente las que figuren expresamente en el contrato correspondiente.
Pagos y participaciones
El destino de los fondos y la cuenta receptora dependerán de la sociedad y de la estructura contractual de la operación.
Antes de realizar cualquier transferencia, recibirás la identificación de la entidad receptora y las condiciones correspondientes.
No debes realizar aportaciones a cuentas que no hayan sido identificadas formalmente en la documentación de inversión.
La fecha de inicio se establecerá en el contrato.
Puede depender de la formalización del acuerdo, la recepción del capital o el cumplimiento de determinadas condiciones de la operación.
Te comunicaremos la fecha aplicable antes de formalizar tu participación.
Dependerá del instrumento de inversión.
En una operación con remuneración vinculada al resultado, el retorno se calculará según el beneficio realmente obtenido y el porcentaje o fórmula pactados.
En una operación con interés contractual, se aplicarán las condiciones establecidas en el préstamo.
En todos los casos se especificará si la rentabilidad anunciada es total o anualizada, y si se expresa antes o después de impuestos y costes.
La devolución del capital se realizará conforme a los plazos y condiciones del contrato.
En determinados proyectos puede estar vinculada a la venta del inmueble o a otros hitos de la operación.
Es importante tener presente que la recuperación íntegra del capital no está garantizada si el proyecto no obtiene el resultado previsto o se produce un incumplimiento.
En una operación inmobiliaria pueden producirse retrasos por licencias, reformas, incidencias técnicas o comercialización.
Cuando esto ocurra, informaremos de las circunstancias y de las medidas previstas.
Las posibles prórrogas, intereses adicionales o compensaciones dependerán exclusivamente de lo establecido en el contrato.
No existe una compensación automática por retraso salvo que esté expresamente pactada.
En general, este tipo de inversiones deben plantearse con un horizonte temporal definido.
La posibilidad de recuperar anticipadamente el capital dependerá del contrato y de si existe algún mecanismo de salida.
Antes de invertir deberás valorar si puedes mantener el capital comprometido durante todo el plazo previsto, incluidas posibles prórrogas.
La posibilidad de transmitir una participación o ceder una posición contractual dependerá de la modalidad jurídica utilizada.
En caso de estar permitida, podrá requerir autorización previa, documentación adicional y la formalización de un acuerdo de cesión.
Las condiciones concretas se establecerán en cada contrato.
Sí, siempre que cada proyecto permita distintos importes de participación y se respeten sus límites mínimos y máximos.
La disponibilidad y las condiciones se comunicarán individualmente.
Sector inmobiliario
La inversión inmobiliaria permite destinar capital a activos tangibles con el objetivo de obtener un rendimiento económico.
Ese rendimiento puede proceder del alquiler, de la revalorización del inmueble o de operaciones de compra, transformación y venta.
En Smart Investors nos centramos especialmente en identificar oportunidades en las que una gestión activa pueda generar valor.
Como cualquier inversión, el sector inmobiliario está expuesto a riesgos y cambios de mercado.
El flipping inmobiliario consiste en adquirir un inmueble, realizar mejoras que aumenten su atractivo o valor de mercado y venderlo posteriormente.
La rentabilidad potencial depende del precio de adquisición, el coste de las obras, los gastos de la operación y el precio final de venta.
Una buena ejecución es importante, pero no garantiza que la operación termine con beneficios.
Value Add significa crear valor mediante mejoras sobre un activo existente.
En el sector inmobiliario puede consistir en actualizar una vivienda, mejorar su distribución, rehabilitar un edificio o resolver determinadas limitaciones que afectan a su comercialización.
El objetivo es que el inmueble resulte más atractivo para el mercado y pueda alcanzar un mayor valor.
Existen distintas estrategias:
- Buy to Let: comprar una propiedad para alquilarla.
- House Flipping: comprar, reformar y vender una vivienda.
- Building Flipping: adquirir y transformar edificios para su posterior comercialización.
- Promoción inmobiliaria: desarrollar y vender proyectos de nueva construcción.
- Operaciones de reposicionamiento: mejorar o transformar activos existentes para incrementar su valor.
Cada modalidad presenta distintos requisitos de capital, plazos, riesgos y posibilidades de rentabilidad.
Analizamos especialmente:
- Una ubicación con demanda.
- Un precio de adquisición atractivo.
- Potencial de mejora.
- Viabilidad técnica y urbanística.
- Presupuesto de ejecución realista.
- Mercado de compradores suficiente.
- Margen económico estimado.
- Riesgos identificables y gestionables.
Una oportunidad no se considera atractiva únicamente porque su precio sea bajo. Es necesario analizar el coste total y su potencial de comercialización.
La adquisición dependerá de la estructura de cada proyecto.
Puede realizarse a través de la sociedad que promueva o ejecute la operación.
Antes de invertir se identificará la entidad responsable, la titularidad prevista del activo y la relación contractual del inversor con la operación.
Smart Investors coordina la planificación y gestión de las transformaciones inmobiliarias que forman parte de sus proyectos.
La ejecución material puede realizarse mediante empresas constructoras y profesionales especializados.
Nuestro objetivo es supervisar el presupuesto, la calidad de los trabajos y el calendario previsto.
La comercialización forma parte de nuestra actividad inmobiliaria y de nuestra experiencia profesional.
En los proyectos que gestionamos, coordinamos la estrategia de venta, la presentación comercial del inmueble, la atención a compradores y el seguimiento de la operación.
La estructura concreta de comercialización dependerá de cada proyecto.
Los principales riesgos pueden incluir:
- Caídas del precio de mercado.
- Sobrecostes en reformas.
- Retrasos en licencias o ejecución.
- Dificultades para encontrar comprador.
- Gastos imprevistos.
- Cambios fiscales o regulatorios.
- Problemas de financiación o liquidez.
- Incumplimientos de las partes participantes.
Estos factores pueden reducir la rentabilidad, retrasar la devolución del capital o provocar pérdidas.
El resultado económico de la operación será inferior al estimado.
Su efecto sobre el inversor dependerá de la estructura jurídica y económica de la inversión, del orden de pagos y de las condiciones contractuales.
Por este motivo, es importante revisar tanto el escenario previsto como los escenarios desfavorables.
La operación podría prolongarse y requerir una revisión de la estrategia comercial.
Según las circunstancias, podrían estudiarse ajustes de precio u otras alternativas permitidas por la estructura del proyecto.
Estas decisiones pueden afectar al plazo de recuperación del capital y al resultado económico final.
La evolución de los precios, la demanda de compradores, los tipos de interés y las condiciones de financiación pueden influir en el resultado.
Por eso analizamos el mercado antes de seleccionar una oportunidad y revisamos la estrategia durante su ejecución.
Las previsiones iniciales pueden variar si cambian las condiciones del mercado.
Al invertir directamente en un inmueble, normalmente debes encargarte de localizar la oportunidad, negociar, financiar la compra, gestionar los profesionales y comercializar el activo.
Con Smart Investors puedes participar en operaciones gestionadas por nuestro equipo, según las condiciones de cada proyecto.
La diferencia principal está en la gestión operativa y en la estructura de participación.
No obstante, delegar la gestión no significa eliminar el riesgo financiero.
Aspectos legales
Cada inversión se formalizará mediante la documentación contractual correspondiente a su estructura jurídica.
Antes de realizar una aportación, el inversor deberá conocer la entidad con la que contrata, el importe, la duración, las condiciones económicas, los riesgos y los mecanismos de devolución.
No todas las operaciones tienen necesariamente la misma estructura.
Según las características del proyecto, pueden estudiarse diferentes estructuras jurídicas.
Entre ellas se encuentran los préstamos mercantiles y los préstamos participativos.
También pueden existir otras fórmulas de coinversión, sujetas a análisis jurídico.
La modalidad concreta se indicará en la documentación de cada oportunidad.
Un préstamo mercantil es un contrato mediante el cual una parte entrega una cantidad de dinero a otra, con la obligación de devolverla en las condiciones pactadas.
Cuando se utiliza para financiar una operación inmobiliaria, el contrato puede establecer un plazo, un tipo de interés y otras condiciones económicas.
La remuneración puede ser fija o estructurarse de otra manera jurídicamente válida.
La existencia de una obligación contractual de devolución no significa que el préstamo esté libre de riesgo de impago.
Un préstamo participativo es una modalidad de financiación empresarial en la que la remuneración del prestamista incluye un interés variable vinculado a la evolución de la actividad de la empresa prestataria, conforme al régimen legal aplicable.
También puede contemplar un interés fijo adicional.
Tiene características jurídicas específicas, entre ellas reglas particulares sobre amortización anticipada y subordinación frente a determinados acreedores.
Las condiciones concretas deben establecerse en el contrato y revisarse conforme a la normativa vigente.
La diferencia principal está en su estructura de remuneración y en determinadas características jurídicas.
En un préstamo mercantil ordinario puede pactarse una remuneración determinada, sin que necesariamente dependa del resultado del proyecto.
En un préstamo participativo existe una remuneración variable vinculada a la evolución de la actividad de la prestataria.
Además, el préstamo participativo está sujeto a un régimen jurídico específico.
La elección de una u otra modalidad depende de la operación y de las condiciones que se acuerden.
Las garantías dependerán de la estructura contractual de cada proyecto.
Pueden existir operaciones con garantías específicas y otras en las que el inversor asuma directamente el riesgo de solvencia de la entidad prestataria.
Antes de invertir se detallará expresamente si existen garantías, cuáles son, quién las constituye y en qué condiciones pueden ejecutarse.
No debe entenderse que una inversión está garantizada por el simple hecho de estar relacionada con un inmueble.
No necesariamente.
La existencia de un inmueble en la operación no significa que el inversor tenga una hipoteca, un derecho real o una garantía directa sobre ese activo.
Cualquier garantía de este tipo deberá estar expresamente constituida y documentada.
La relación del inversor con el inmueble dependerá de la estructura jurídica de la operación.
KYC son las siglas de Know Your Customer, o conocimiento del cliente.
Consiste en identificar y verificar a las personas que participan en determinadas operaciones y, cuando corresponda, conocer el origen de los fondos y otros datos relevantes.
Su finalidad es cumplir las obligaciones aplicables de identificación y prevención de actividades ilícitas.
La documentación exigida dependerá de la operación y de las obligaciones legales de las entidades participantes.
Según el tipo de inversor y la estructura del proyecto, puede solicitarse:
- Documento de identidad.
- Datos fiscales.
- Información de contacto.
- Identificación de la cuenta bancaria.
- Documentación societaria, si se invierte mediante una empresa.
- Información adicional necesaria para cumplir los requisitos legales.
Antes de formalizar la operación te indicaremos la documentación concreta.
La tributación dependerá de la naturaleza jurídica de los rendimientos, del tipo de inversor y de su residencia fiscal.
En España, determinados intereses de préstamos pueden tener la consideración de rendimientos del capital mobiliario para personas físicas, mientras que las sociedades aplican las reglas correspondientes del Impuesto sobre Sociedades.
También pueden existir obligaciones de retención e información.
Es recomendable revisar cada operación con un asesor fiscal antes de presentar la declaración correspondiente.
Las condiciones fiscales y jurídicas pueden variar según tu país de residencia.
También pueden existir obligaciones de identificación, retención o información internacional.
Por ello, la participación de inversores no residentes debe estudiarse individualmente.
Si la sociedad obligada a devolver el capital atraviesa dificultades económicas, podría producirse un retraso, un incumplimiento o una pérdida parcial o total de la inversión.
Los derechos del inversor dependerán del contrato, de las garantías existentes y del régimen jurídico aplicable.
Este riesgo debe tenerse en cuenta antes de participar.
Sí.
Aunque se trate de una operación respaldada económicamente por un proyecto inmobiliario, existen circunstancias en las que el inversor podría perder una parte o la totalidad de su aportación.
Por ello, recomendamos estudiar cuidadosamente los riesgos, los plazos y las condiciones contractuales antes de invertir.
Antes de formalizar una inversión, pondremos a disposición del inversor la documentación correspondiente a la operación.
Esta deberá identificar a las partes, el objeto de la financiación, las condiciones económicas, los riesgos, los plazos y los derechos y obligaciones establecidos.
El inversor podrá revisar esa documentación y plantear las preguntas necesarias antes de tomar una decisión.
¿Todavía tienes alguna pregunta?
Nuestro equipo estará encantado de explicarte cómo funciona Smart Investors, resolver tus dudas y ayudarte a conocer nuestras oportunidades de inversión.
